1、对资本资产定价模型（CAPM）中有关市场风险的说法正确的是
A、资本资产定价模型（CAPM）中的系统性风险指的是市场风险
B、证券价格变动中与市场变动相关的部分称作系统性风险
C、贝塔度量了证券价格变动对市场变动的敏感性
D、证券收益取决于其贝塔的大小
2、对于CAPM假设所有投资者都采用马科维茨的决策理念分析恰当的是（）
A、马科维茨的决策理念限定了投资者的风险偏好
B、马科维茨的决策理念限定投资者使用方差度量风险
C、马科维茨的决策理念要求投资者进行分散化投资
D、马科维茨的决策理念限定投资者只能选择有效组合
3、对于资本市场线上的组合，其期望收益由哪几部分构成
A、时间价值
B、价格增长率
C、单位风险的价格
D、风险的数量
4、市场组合的风险溢价与哪些因素有关（）
A、社会平均风险偏好
B、财富加权的社会平均风险偏好
C、市场分散化程度
D、市场风险大小
5、单选题：市场组合的超额收益为8%，市场组合的风险（方差）为40%，则应该对下列哪个证券减少投资（）
A、超额收益为6%，与市场组合的协方差为30%
B、超额收益为7%，与市场组合的协方差为35%
C、C超额收益为9%，与市场组合的协方差为45%
D、超额收益为10%，与市场组合的协方差为60%
6、如果特质风险能够带来超额收益会导致（）
A、市场组合的超额收益无法确定
B、市场出现套利机会
C、贝塔（β）无法确定
D、证券的超额收益无法确定
7、证券1的贝塔是1.6，证券2的贝塔是0.8；由证券1与证券2构成的等权重组合的贝塔是（）
A、0.8
B、1.2
C、1.6
D、2.4
8、多选题：关于APT模型中线性因子假设的说法正确的是（）
A、模型没有限定因子个数
B、因子与残差项不相关
C、因子之间不能相关
D、不同资产的残差项不相关
9、多选题：关于APT模型中因子数量的说法正确的是（）
A、因子数量与APT是否成立无关
B、因子数量不能大于非冗余证券的数量（完全相同的两个证券称为冗余证券）
C、构造无套利组合时因子越多所需要的非冗余证券就越多
D、因子数量越多APT模型越准确
10、下图中四个点哪个的詹森指标为零
A、A
B、B
C、C
D、D
